Aporte Novembro/2017

"Freedom is nothing but a chance to be better" 

(Albert Camus) 

Olá meus amigos do blogosfera financeira, sejam bem-vindos a mais uma etapa da minha jornada financeira. Inicialmente, peço desculpas por estar um pouco ausente do blog, pois ando bastante ocupado ultimamente e acabo percebendo que não sou tão produtivo o quanto eu gostaria de ser.

Quero escrever algumas postages com resenha de livros e hábitos que possam nos ajudar no dia a dia. Além disso, no momento já estão disponíveis os resultados trimestrais de algumas empresas da minha carteira de ações, ainda não analisei mais profundamente por falta de tempo mesmo.

Neste mês houve uma excelente postagem "A vela e a sombra da vela" do Frugal Simples que exemplifica o que eu penso sobre mostrar os números através do blog. A minha dica é : tente identificar a estratégia por trás dos números, pois basicamente o que a gente procurar fazer é alocar os recursos de uma forma mais otimizada a cada momento, mas isto será detalhado em outra postagem. Sem  mais enrolação, o aporte de Novembro/2017 foi:

Aporte  Novembro/2017

Renda Fixa

Conforme foi abordado no aporte do mês passado, pretendo manter 5% do portifólio em liquidez imediata. Portanto, eu aportei no fundo de liquidez diária XP REFERENCIADO FI RF DI CP (taxa administração de 0,40%) através da corretora Rico para aguardar alguma oportunidade caso haja uma correção no ativos de renda variável.

E de quanto seria essa correção? Uma queda superior a 10% do topo máximo do Ibovespa já me faria comprar um pouco, ou seja, fechamento abaixo de 69.000 pontos.

Ações

Neste mês houve compra de Taesa (BVMF:TAEE11) que teve um resultado fraco, principalmente pela influencia do IGP-M que teve deflação no 3T2017, que impactou a correção monetária do Ativo Financeiro. No preço atual, o yield esperado é acima de 5% ao ano que não é desprezível. Na minha carteira segue cumprindo o seu papel defensivo (beta < 1) com apenas 8% de participação.

Houve mudança na carteira: saiu Estácio Participações (BVMF:ESTC3) e entra Multiplus (BVMF:MPLU3). O primeiro fator é o risco de crédito que poderá aumentar a medida que as instituições de ensino começarem a depender menos do FIES, principalmente com as mudanças anunciadas recente pelo governo.  O segundo ponto é que Multiplus é uma boa pagadora de dividendos e ainda possui um bom potencial de alta comparada com seu maior concorrente conforme foi abordado pelo nosso colega KB Investimentos.

FIIs

O Fundo JS Real Estate Multigestão (BVMF:JSRE11) possui um perfil conservador e recentemente adquiriu o 100% das ações da BRE Ponte II Empreendimentos e Participações S.A que boa parte está alocada para a Allianz Seguros. Este fundo híbrido está com um desconto patrimonial de 10% e ainda possui um yield esperado acima de 8% ao ano.

Eu fiquei na dúvida em comprar Tesouro IPCA+ 2024 com yield acima de 5%, mas preferi comprar (BVMF:KNIP11) que é um proxy para a inflação com um pequeno spread acima do seu benchmark (Tesouro IPCA+).

Portanto , o total de aporte do mês de Novembro/2017 foi de R$ 6.800,00.

Grande abraço e ate o fechamento no próximo mês.

Observação: Retornarei as atividades no blog depois do dia 08/12/2017.

Fechamento Outubro/2017: R$ 448.215,31

"Judge a man by his questions rather than his answers." 

(Voltaire)

Olá meus amigos da blogosfera financeira, tudo bem? Chegamos ao fim do mês de Outubro/2017, é hora de analisar os resultados trimestrais das empresas listadas na Bovespa e refletir sobre as metas que ainda faltam ser alcançadas neste ano.

Primeiramente abordarei o fechamento e posteriormente analisarei as estratégias necessárias para alcançar as Metas de 2017.  O Fechamento de Outubro/2017 foi:

Fechamento Outubro/2017

Carteira: R$ 448.215,31
Aporte: R$ 9.500,00
Rentabilidade Mensal: 1,04%
Rentabilidade Anual: 14,14%

Podemos destacar:

• A carteira de ações obteve a desvalorização de 1,61% com destaque negativo  para (BVMF:TAEE11) e depois (BVMF:ESTC3) com desvalorização de 7,87% e 5,36% respectivamente, sendo que o destaque positivo ficou  para (BVMF:UGPA3) com valorização de 3,70%.
• A Carteira de ETFs no Exterior, que teve uma mudança este mês conforme abordado aqui,  obteve uma valorização de  4,95% devido a expressiva alta do dolar.
• A carteira de PGBL obteve uma expressiva valorização de 2,87% devido ao reinvestimento da Restituição do IR confome abordado aqui.
• A Carteira de FIIs e as NTNBs praticamente não sairam do lugar.
• Para mais detalhes, acesse a Carteira. 

Composição da Carteira Outubro/2017

A sensação que eu tenho é que estamos em compasso de espera, pois se você observar o fechamento anterior, a composição da Carteira permaneceu inalterado. Considerando o perfil de cada investidor, eu vejo uma aloção ideal da seguinte forma:

Composição ideal em função do Perfil do Investidor

Atualmente, a minha carteira PGBL é 62% Renda Fixa e 38% Multimercado, sendo que o meu objetivo é 50% para cada fundo. No momento os ativos de renda variavel compõem apenas 36% da carteira (17% ações, 7% ETFs Exterior e 12% FIIs), cujo objetivo é alcançar 50% do total. Como possuo fluxo de renda estável como servidor público, posso possuir o perfil mais agressivo que mesmo havendo uma queda de 50% na renda variável, esta não irá abalar o meu emocional. 

E quanto as metas de 2017?

O fato de estar perto de alcançar as metas pré-estabelecidas no início do ano me dá uma sensação de "dever cumprido" e ainda sinto mais confiança em seguir esta trajetoŕia. O status atual das metas é :

• Aporte Anual de R$ 90.000,00 - 92% já foi alcançado no ano, faltam apenas 2 meses para ser cumprida.
• Taxa de Poupança de 35% a 50% do salário - conforme abordado aqui, esta meta será cumprida.
• Alcançar o patrimônio de R$ 450.000,00 até o final do ano - falta pouco, acredito que será ultrapassadocom facilidade.
• Indice de Custos/Proventos Anual de até 20% - este dificilmente irá ser cumprido, está atualmente em 32%.

Considerações Finais

Este mês eu assinei o Kindle Unlimited por apenas R$ 1,99 durante três meses e já lí dos livros sobre finanças: Investindo para Vencer: Segredos do Mille para ganhar dinheiro e liberdade na Bolsa de Valores e Os Mitos do Dinheiro do Gabriel Torres. Bons livros, posso até fazer uma postagem sobre eles.

Entretanto estou lendo atualmente um livro do Tim Ferris : Trabalhe 4 horas por semana. Este livro por enquanto está mudando a forma como eu visualizo a independência financeira, mas isto será assunto para outras postagens. 

No final deste mês farei uma viagem até a Ásia : Tailândia, Singapura e Malásia. Desta forma, ficarei um pouco ausente do blog e irei demorar para postar e responder os comentários.

É isso meus amigos, grande abraço e até a próxima.